Financer l'acquisition de sa clinique vétérinaire

Réunir les fonds pour l’achat de votre clinique vétérinaire

Le financement d’une clinique vétérinaire suit des règles spécifiques que les banques santé spécialisées connaissent bien : BPI, Crédit Agricole pro, LCL Santé, ou des banques régionales partenaires. Lancez ces démarches au plus tôt — les délais de décision peuvent atteindre 4 à 8 semaines.

Apport, prévisionnel et durée d’emprunt

• Apport personnel : 20 % minimum dans la majorité des cas. Possibles « boosters d’apport » via groupements (Dentego, Dentylis…) ou prêts d’honneur professionnels.
• Prévisionnel d’exploitation sur 5 ans (à co-construire avec votre expert-comptable) : CA, charges, EBE, capacité de remboursement, ratio d’endettement
• Durée d’emprunt : 10 à 12 ans typique, jusqu’à 15 ans selon profil acheteur et garanties
• Garanties : nantissement des parts SEL, caution personnelle, hypothèque sur les murs si murs achetés en parallèle

Multiples de valorisation : repère pour le banquier

Le prévisionnel doit être cohérent avec les ordres de grandeur du marché libéral, exprimés en multiple d’EBE retraité ou en pourcentage du CA HT. Un prix d’achat trop éloigné de ces ratios fait tiquer le banquier — préparez les éléments qui justifient un écart (équipement CBCT/CFAO récent, patientèle active >2 500, zone très sous-dotée avec aides ARS, etc.).

Taux d’emprunt et conjoncture

Les taux varient selon les banques, autour de 4 % en 2025-2026 (vs ~2 % en 2021). C’est plus élevé qu’il y a 5 ans mais reste raisonnable comparé aux 15-20 % qu’ont connu les confrères dans les années 1980-1990. Le levier reste très favorable pour acquérir un actif qui génère ~30-40 % de marge dès la 1^re année.

L'assurance de prêt

Suite à l’obtention de ce financement, l’acheteur devra alors souscrire à une assurance de prêt pour laquelle des examens médicaux sont nécessaires (bilan sanguin, urinaire, examen cardiologique). Une fois ces éléments réunis, le dossier pourra être instruit par le conseil régional de l’ordre des vétérinaires.

Les étapes de la vente de clinique vétérinaire, en détail